Рост закредитованности казахстанцев: тревожные сигналы от Всемирного банка

Всемирный банк опубликовал данные, свидетельствующие об усилении долговой нагрузки казахстанских домохозяйств в первом полугодии 2024 года. Несмотря на принимаемые меры по стабилизации финансового рынка, ситуация остается напряженной. Высокий уровень потребительского кредитования, рост инфляции и высокие процентные ставки создают риски для финансовой устойчивости многих семей.

Согласно данным Всемирного банка,

во втором квартале 2024 года отношение долга домохозяйств к заработной плате достигло 47,7%, превысив докризисный уровень 2008-2009 годов

Это означает, что казахстанцы все больше занимают, чтобы поддержать свой уровень потребления.

Основной драйвер роста закредитованности – потребительские кредиты. Займы на приобретение товаров длительного пользования, а также краткосрочные кредиты «до зарплаты», предлагаемые через цифровые платформы, пользуются высоким спросом. При этом, процентные ставки по таким кредитам значительно превышают уровень инфляции, достигая 3-5 раз. Это делает их особенно рискованными для заемщиков с низкими доходами.

Факторы риска

Рост цен на товары и услуги снижает реальную покупательную способность населения, вынуждая людей брать дополнительные кредиты для поддержания привычного уровня жизни. В дополнение к этому повышенные ставки по кредитам увеличивают долговую нагрузку заемщиков и делают обслуживание долгов более обременительным. Одновременно с этим медленный рост доходов населения ограничивает возможности для погашения существующих долгов и взятия новых кредитов. Кроме того, распространение цифровых финансовых услуг и агрессивная маркетинговая политика некоторых кредиторов способствуют росту закредитованности, особенно среди наименее защищенных слоев населения.

Возможные последствия

В сумме эти факторы заедвают не только простых казахстанцев, но и экономические институты, в частности, банки, чьи кредитные портфели ухудшаются под давлением роста просроченной задолженности и увеличение числа неплатежеспособных заемщиков.

Одновременно с этим наблюдается снижение потребительской активности. Высокая долговая нагрузка ограничивает возможности людей тратить деньги на товары и услуги, что негативно скажется на экономическом росте. В конечном счете все это, так или иначе ведет к росту социальной напряженности. Рост числа проблемных должников может привести к социальным конфликтам и увеличению уровня бедности.

Очевидно, что ситуация с закредитованностью казахстанских домохозяйств требует пристального внимания со стороны регуляторов и финансовых институтов. Известный аналитик Эльдар Шамсутдинов отмечает, что необходимо принять меры для снижения рисков, связанных с ростом задолженности, такие как:

• Ужесточение требований к кредитованию. Необходимо введение более строгих правил кредитования, направленных на защиту потребителей от необоснованных займов.
• Повышение финансовой грамотности населения. Нужно проводить информационные кампании для повышения осведомленности людей о рисках, связанных с кредитованием.
• Развитие альтернативных источников финансирования. Поддержка развития таких инструментов, как микрофинансирование и кооперативы, которые могут стать более доступной альтернативой банковским кредитам для населения с низкими доходами.